KVL:2025/7

A Oy aikoi hankkia erään Helsingin pörssilistalla noteeratun yhtiön osakkeita. Hankinta oli tarkoitus toteuttaa osto-option tai termiinin avulla. Osto-optio oli enintään 18 kuukauden pituinen optio, joka oli kaupankäynnin kohteena kaupankäynnistä rahoitusvälineillä annetussa laissa tarkoitetulla säännellyllä markkinalla. Termiini oli ulkopuolisen rahoituslaitoksen kanssa sovittu kahden välinen termiinisopimus.

Elinkeinotulon verottamisesta annetun lain (EVL) lähtökohta oli realisoituneiden voittojen ja tappioiden veronalaisuus, josta voitiin poiketa vain nimenomaisella säännöksellä. Laissa oli säädetty kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvälineiden käypään arvoon arvostamisesta johtuvien tuloslaskelmaan kirjattujen realisoitumattomien arvonnousujen veronalaisuudesta ja arvonlaskujen vähennyskelpoisuudesta (EVL 5 § 8 kohta ja EVL 8 § 1 mom. 2 a kohta) sekä niiden huomioimisesta rahoitusvälineiden hankintamenossa (EVL 27 e §).

Hakemuksessa kuvattu osto-optio tai termiini toteutettiin hankkimalla sen kohde-etuutena olevat osakkeet. Vaikka kirjanpidossa vain termiiniin sovellettiin suojauslaskentaa, osto-optio tai termiini eivät kumpikaan olleet IFRS 9 -standardissa tarkoitettuja kaupankäyntitarkoituksessa pidettäviä rahoitusvaroja. Keskusverolautakunta katsoi, että näissä olosuhteissa osto-optiota tai termiiniä ei ollut pidettävä kaupankäyntitarkoituksessa pidettävänä rahoitusvälineenä myöskään verotuksessa huolimatta siitä, että kirjanpidossa ne arvostettiin kirjanpitolain 5 luvun 2 a §:n ja IFRS 9 -standardin mukaisesti tulosvaikutteisesti käypään arvoon.

Kun osto-optio tai termiini toteutettiin hankkimalla sen kohde-etuutena olevat osakkeet, myöskään sen toteuttamisesta ei muodostunut hakijalle EVL 4 §:n 1 momentissa tarkoitettua veronalaista tuloa tai EVL 7 §:n 1 momentissa tarkoitettua vähennyskelpoista menoa.

EVL 14 §:n 1 momentin ja EVL 27 d §:n 3 momenttiin sisältyvän osto-optioita koskevan erityissäännöksen nojalla osakkeiden hankintamenoon luettiin osakkeista tosiasiassa maksettava hinta lisättynä hankinnasta johtuvilla menoilla.

Ennakkoratkaisu verovuosille 2024 ja 2025.

Laki elinkeinotulon verottamisesta 4 § 1 momentti, 7 § 1 momentti, 14 § 1 momentti ja 27 d § 3 momentti

(Ei lainvoimainen)